Bitcoin klesl na 75 tisíc EUR – co se děje na trhu kryptoměn?

Cena kryptoměny Bitcoin v pátek ráno klesla na úroveň 78 200 amerických dolarů (75 200 EUR), což představuje nejnižší hodnotu Bitcoinu od listopadu 2024. Od začátku tohoto týdne Bitcoin ztratil více než 17 tisíc dolarů ze své hodnoty a naposledy se na podobné cenové úrovni obchodoval ještě těsně před vyhlášením výsledků prezidentských voleb ve Spojených státech. Analytici poukazují na rostoucí obavy z globální ekonomické recese a možné obchodní války jako hlavní příčinu výprodejů na trhu kryptoměn.

Trumpova cla způsobují nejistotu

Výprodeje na trhu kryptoměn v posledních dnech korelují se zprávami o tom, že americký prezident Donald Trump plánuje pokračovat v uvalení cel na dovoz z Kanady a Mexika. Nezůstalo to však jen u toho. Americký prezident Donald Trump tento týden oznámil, že USA brzy zavedou cla na dovoz z Evropské unie (EU) ve výši 25 procent. Analytici a investoři to vnímají jako možný začátek celní války mezi největšími obchodními partnery, což přináší na finanční trhy značnou dávku nejistoty.

Tyto kroky vedly investory k přesunu kapitálu k dlouhodobým státním dluhopisům USA, které jsou v tomto směru považovány za nejméně riziková aktiva. Dokonce i zlato, které se v nejistých časech považuje za důvěryhodného uchovatele hodnoty, kleslo během posledních dvou dnů z historického maxima 2956 dolarů na hodnotu 2860 dolarů, což odráží širší nejistotu na finančních trzích. Negativní sentiment se přenesl i na akciové trhy, přičemž index S&P 500 klesl za posledních 5 dní o více než 4 %, zatímco Nasdaq klesl až o 7,3 %.

Americký prezident během své kampaně slíbil vlnu pro-krypto opatření, přičemž se zavázal, že bude „prezidentem kryptoměn“. Zavázal se vytvořit národní bitcoinovou rezervu, přepracovat krypto regulaci a jmenoval podporovatele kryptoměn Howarda Lutnicka a Davida Sackse na významné posty v rámci své administrativy. Jeho aktuální kroky týkající se uvalení cel však trhu kryptoměn příliš neprospívají.

Náladu investorů na kryptoměnovém trhu narušila i loňská zpráva, že Bybit, jedna z předních kryptoměnových burz, byla hacknuta pravděpodobně hackery ze Severní Koreje, kteří z burzy ukradli aktiva v hodnotě 1,5 miliardy dolarů. Jde o největší hack v sektoru kryptoměn v celé jeho historii. Bybit však celou situaci ustál bez větších problémů a v současnosti to vypadá, že burza dokázala nakoupit zpět ukradená aktiva a funguje ve standardním režimu.

Chystá se Bitcoin vyplnit CME gap?

Cenová úroveň, na které se Bitcoin aktuálně nachází, poutá výraznou pozornost analytiků. Jednou z klíčových úrovní, které analytici v současnosti zkoumají, je takzvaný CME Gap – mezera, která se týká cenového nesouladu, jenž vzniká obvykle mezi páteční uzavírací cenou futures trhů na Chicago Mercantile Exchange (CME) a jeho otevírací cenou po víkendu. Zatímco trh s kryptoměnami funguje 24 hodin denně, 7 dní v týdnu, futures trh CME Bitcoin dodržuje specifické obchodní hodiny a o víkendech zůstává uzavřený.

Po vítězství Donalda Trumpa ve volbách 4. listopadu 2024 vznikla na futures trhu přesně takováto cenová mezera – zatímco CME Bitcoin uzavřel v pátek (8.11.2024) obchodní den na úrovni 77 930 USD, cena Bitcoinu se během víkendu výrazně zvýšila. To vedlo k tomu, že CME Bitcoin otevřel svůj následující obchodní den na ceně 81 210 dolarů – čímž na futures trhu vznikla nevyplněná mezera objednávek.

Zdroj: TradingView

Historicky se několikrát ukázalo, že tyto cenové mezery se nakonec spíše dříve než později vyplní. Tento proces je často považován za přirozené chování trhu, které odráží návrat k rovnováze. To může být jedním z důvodů aktuálního poklesu – trh se jednoduše vrátil vyplnit mezeru, která vznikla v listopadu před dalším růstem.

Červený únor pro spotová ETF

Aktuální cenový vývoj Bitcoinu koreluje se chováním investorů, kteří investují do Bitcoinu prostřednictvím spotových ETF. Od začátku února Bitcoin zaznamenal pouze 4 dny, během kterých do spotových BTC ETF proudily prostředky. Na druhou stranu únor se zatím ukázal jako nejhorší měsíc z hlediska úspěšnosti Bitcoinových ETF – tento měsíc Bitcoin zažil již 13 dní s odlivem kapitálu. Celkový příliv do BTC ETF v únoru dosáhl 644 milionů dolarů, zatímco odlivy činily více než 4,2 miliardy dolarů. Čistý tok byl tedy negativní, s čistým odlivem přesahujícím 3,6 miliardy dolarů. Celkové čisté aktivum Bitcoinových ETF tak kleslo pod hranici 100 miliard USD.

Zdroj: Farside

Fear and Greed Index na úrovni roku 2022

Kryptoměnový Fear & Greed Index dosáhl ve čtvrtek úroveň 10 bodů z 100, což představuje pásmo silného strachu na trhu kryptoměn. Naposledy byla taková úroveň zaznamenána v červnu 2022, kdy se Bitcoin obchodoval za zhruba 20 000 amerických dolarů. Index strachu a chamtivosti využívá mnoho investorů jako indikátor pro své obchodování – když se trh nachází v strachu, znamená to příležitost k nákupu, zatímco pásmo chamtivosti signalizuje možné přehřátí trhu. Ještě v listopadu 2024 se index nacházel na úrovni 94 bodů ze 100, ale sentiment se v průběhu tří měsíců úplně otočil.

Zdroj: Fear & Greed Index

Manažujte své investice s funkcemi Zajištění zisku a Omezení ztráty

Věděli jste, že s Fumbi můžete mít větší kontrolu nad svými investicemi? V našem produktu Vlastní Volba máte přístup k pokročilým funkcím Zajištění zisku (Take Profit) a Omezení ztráty (Stop Loss), které vám pomohou efektivně řídit riziko a maximalizovat výnosy:

🔹 Zajištění zisku (Take Profit) – nastavte si cenovou úroveň, při které se vaše investice automaticky prodá se ziskem. Nemusíte neustále sledovat trh, Fumbi se o to postará za vás.

🔹 Omezení ztráty (Stop Loss) – ochraňte svůj kapitál před výraznými ztrátami. Pokud cena kryptoměny klesne na vaši nastavenou hranici, investice se automaticky prodá, čímž minimalizujete riziko dalších poklesů.

I při aktuálních poklesech na trhu se ukázalo, že využití funkce Stop Loss může být velmi efektivní při řízení vašich investic. Díky těmto funkcím můžete investovat s větším klidem a efektivněji reagovat na vývoj trhu. Vyzkoušejte náš produkt Vlastní Volba a manažujte své investice chytře!