ETF фонди: Що таке ETF, ефективність та інвестування в них

У статті ви дізнаєтеся:

• Що таке ETF фонди
• Які є найвідоміші типи ETF фондів
• Як працює інвестування в ETF фонди
• Середня ефективність ETF фондів
• Ризики ETF фондів
• Криптовалютні фонди як альтернатива ETF фондам
• У що та як інвестувати з Fumbi

Що таке ETF фонди?

ETF, або Exchange Traded Funds, — це інвестиційні фонди, що торгуються на біржі, подібно до акцій. Їхньою головною метою є копіювання ефективності певного індексу, такого як S&P 500, Nasdaq, FTSE або DAX. ETF фонди дозволяють інвесторам отримати доступ до широкого спектра активів з мінімальними зусиллями.

Минулого року фінансовий світ відзначив значний етап у сфері інвестицій у криптовалюти, коли вперше були затверджені та виведені на ринок ETF фонди, орієнтовані на Bitcoin і Ethereum. Ці інноваційні фонди дозволяють інвесторам отримати доступ до зростаючого ринку криптовалют без необхідності безпосередньо купувати та керувати окремими криптовалютами.

ETF зазвичай працює як комбінація кількох активів, що забезпечує низку переваг:

• Диверсифікація фондів: Один фонд може включати сотні акцій, облігацій або товарів.
  
• Гнучкість: Сьогодні можна обирати з широкого спектра ETF фондів.
  
• Широке покриття: Купуючи ETF фонд, що копіює індекс S&P 500, ви отримуєте доступ до 500 найбільших американських компаній, таких як Apple, Microsoft і Amazon.

Чому ETF фонди стали популярними?

• Низькі витрати: Комісія за управління (TER — Total Expense Ratio) часто становить менше 0,1 %, що суттєво менше, ніж у традиційних пайових фондів.
• Простота інвестування: ETF доступні через онлайн-платформи та мобільні застосунки.
  

• Пасивне інвестування: Оскільки ETF відстежують індекси або певні базові активи, вони не потребують активного управління.

Які є найвідоміші типи ETF фондів?

Акційні фонди

Акційні ETF фонди відстежують ефективність конкретних акційних індексів або секторів та пропонують ефективний і доступний спосіб диверсифікації вашого портфеля. Деякі ETF точно копіюють свій базовий індекс, тоді як інші використовують методи семплінгу, як-от ф’ючерси, опціони чи свопи. Семплінг забезпечує гнучкість, але його надмірне використання може спричинити відхилення від базового індексу. Ці фонди також дозволяють застосовувати різні інвестиційні стилі, такі як value або growth стратегії, що робить їх універсальною можливістю для інвесторів.

Вони популярні завдяки своїй здатності забезпечувати миттєву диверсифікацію за нижчі витрати порівняно з активно керованими фондами. Незалежно від того, чи хочете ви відстежувати ефективність широкого ринкового індексу, такого як S&P 500, чи зосередитися на певній галузі, наприклад, на відновлюваних джерелах енергії або технологіях, акційні ETF дозволяють узгодити ваші інвестиції з вашими фінансовими цілями.

Облігаційні фонди

Облігаційні фонди, що торгуються на біржі, — це інвестиційні інструменти, орієнтовані виключно на облігації, які пропонують різні стратегії інвестування — від державних облігацій до корпоративних облігацій із високою дохідністю та з різними термінами утримання — від короткострокових до довгострокових.

На відміну від традиційних облігацій, облігаційні ETF торгуються на основних біржах, таких як NYSE. Завдяки глобальній доступності інвестори можуть легко диверсифікувати свій портфель, використовуючи облігаційні фонди для стабілізації під час короткострокових коливань на ринку.

Товарні фонди

Товарні фонди зосереджуються на інвестиціях у сировину та первинні сільськогосподарські продукти, відомі як товари. Сюди входять дорогоцінні метали, як-от золото та срібло, енергетичні ресурси, такі як нафта та природний газ, а також сільськогосподарські продукти, як-от пшениця.

Деякі товарні фонди також інвестують у компанії, що займаються видобутком, обробкою або продажем цих товарів.

Валютні фонди

Валютні фонди, що торгуються на біржі, пропонують інвесторам ефективний спосіб отримати доступ до іноземних валют і коливань валютних курсів. Ці фонди дозволяють інвестувати в одну або кілька валютних пар, забезпечуючи доступ до валютного ринку (Forex).

Подібно до інших ETF, валютні фонди торгуються на основних біржах, що робить їх легкодоступними для купівлі та продажу протягом звичайних торгових годин. Більшість із них пасивно керуються та відстежують ефективність однієї валюти або кошика валют.

Фонди нерухомості (REIT)

Інвестиційні фонди нерухомості (REIT), що торгуються на біржі, переважно інвестують у цінні папери REIT та пов’язані деривативи. Ці ETF зазвичай пасивно керуються та відстежують індекси, що складаються з компаній у сфері нерухомості.

Багато REIT ETF володіють частками у REIT, які отримують дохід від оренди та здачі в найм нерухомості, такої як склади, житлові комплекси чи готелі. Завдяки пасивному управлінню та широкому охопленню ринку нерухомості REIT ETF забезпечують стабільний потік доходів та диверсифікацію портфеля.

Як працює інвестування в ETF фонди

Першим кроком при інвестуванні у ETF є вибір фонду відповідно до ваших уподобань:

• Визначте, у що ви хочете інвестувати — наприклад, акції великих компаній, технологічні компанії або золото.
• Вибирайте фонди з низькими комісіями та перевірте, чи реінвестують вони дивіденди або виплачують їх.

Наступний крок — відкриття інвестиційного рахунку:

• Для інвестування вам потрібен рахунок у брокера. Оберіть надійного брокера з низькими комісіями та широким спектром ETF.

Останній етап — купівля ETF:

• Знайдіть фонд за його назвою або символом (наприклад, SPY для S&P 500) і створіть замовлення на купівлю.

Важливо стежити за своїми інвестиціями та за потреби переглядати їх:

• Відстежуйте, як працюють ваші інвестиції, і за потреби інвестуйте регулярно додаткові кошти.

Останній крок у процесі інвестування — продаж ETF:

• Якщо вам знадобляться гроші, ви захочете зафіксувати прибуток або змінити інвестиційну стратегію, ви зможете легко продати ETF.

Середня ефективність ETF фондів

Середню ефективність можна виміряти двома способами: абсолютною та відносною різницею.

Абсолютна різниця показує відсоткову зміну, яку фонд досяг за певний період. Наприклад, якщо фонд протягом року виріс з 10 € до 11 €, його абсолютна ефективність становить +10 %. Цей метод враховує лише власне зростання або падіння інвестиції, без урахування інших ринкових факторів і порівняльних індексів.

Відносна ефективність порівнює отриманий прибуток інвестиції з певною еталонною величиною, так званим бенчмарком, наприклад, з індексом S&P 500 або європейським індексом MSCI Europe. Якщо фонд виріс на 10 %, тоді як ринковий індекс за той самий період виріс на 8 %, фонд досяг відносної ефективності 2 % відносно індексу. Відносна ефективність краще показує, чи інвестиція «перевершила ринок» або відстала від нього.

Для прикладу ефективності ETF фондів використаємо загальновідомий індекс S&P 500, який представляє 500 найбільших американських акціонерних компаній. Існує багато ETF фондів, що копіюють показники цього індексу, але у прикладі ми розглянемо Invesco S&P 500 UCITS ETF.

На перший погляд, у графіку обидві криві здаються майже однаковими, проте вони приховують цікаву історію зростання. Зелено-червона лінія представляє динаміку самого індексу S&P 500, тоді як рожева лінія відображає динаміку ETF, що базується на цьому індексі.

За останні 10 років вартість індексу S&P 500 зросла на 355 %, що саме по собі є вражаючим зростанням. Однак ETF перевершив цей показник і виріс на 630 %! Ця різниця показує, що ETF зміг перевершити індекс і досягти майже у 1,8 раза більшого зростання порівняно з показниками самого ринку.

Що з цього випливає? ETF дійсно копіює S&P 500, але його ефективність свідчить про те, що він здатний перевершити прибутковість самого індексу.

Джерело: yahoo finance

Визначити середню ефективність ETF фондів дуже складно, оскільки існує багато різних типів — від акційних до фондів нерухомості, про які ми вже згадували у розділі «Які є типи ETF фондів?» Незважаючи на це, ми можемо показати ефективність цих типів на основі обраних фондів.

Ми розглянемо 10 фондів, які управляють активами на суму понад 500 мільйонів євро та мають тривалість існування понад 3 роки.

У таблиці можна побачити, що середня дохідність за 5 років найбільших акційних ETF фондів становить 103,86 %, що у перерахунку дорівнює приблизно 20 % на рік.

Назва фонду	1 рік	3 роки	5 років
iShares Core S&P 500 UCITS ETF USD (Acc)	35,12%	43,11%	116,74%
iShares Core MSCI World UCITS ETF USD (Acc)	28,11%	35,98%	89,44%
Vanguard S&P 500 UCITS ETF (USD) Distributing	33,31%	44,36%	116,45%
Invesco S&P 500 UCITS ETF	34,06%	45,78%	119,53%
iShares Core MSCI Emerging Markets IMI UCITS ETF (Acc)	18,98%	6,33%	27,28%
iShares Core S&P 500 UCITS ETF USD (Dist)	33,35%	44,40%	116,60%
Vanguard S&P 500 UCITS ETF (USD) Accumulating	33,32%	44,36%	116,45%
iShares Nasdaq 100 UCITS ETF (Acc)	35,35%	46,98%	177,74%
iShares MSCI ACWI UCITS ETF USD (Acc)	27,03%	32,28%	79,49%
Vanguard FTSE All-World UCITS ETF (USD) Accumulating	26,82%	31,82%	78,88%
	30,55%	37,54%	103,86%

Джерело: justETF

Облігаційні ETF фонди не забезпечують настільки високої дохідності для інвесторів, оскільки це більш консервативний інвестиційний інструмент. Їхня середня річна дохідність становить 7 %, що приблизно відповідає зростанню капіталу на 1,4 % на рік.

Назва фонду	1 рік	3 роки	5 років
iShares USD Treasury Bond 0-1yr UCITS ETF (Acc)	7,99%	19,40%	19,48%
iShares Core EUR Corporate Bond UCITS ETF (Dist)	6,44%	-3,04%	-1,18%
SPDR Bloomberg SASB U.S. Corporate ESG UCITS ETF	6,83%	0,04%	–
iShares EUR High Yield Corporate Bond UCITS ETF EUR (Dist)	8,33%	7,32%	11,88%
iShares USD Treasury Bond 3-7yr UCITS ETF (Acc)	5,69%	3,55%	7,31%
iShares Core Euro Government Bond UCITS ETF (Dist)	3,94%	-12,36%	-10,22%
iShares USD Short Duration Corporate Bond UCITS ETF (Acc)	8,24%	13,68%	16,98%
Amundi Index Euro Corporate SRI UCITS ETF DR (C)	6,39%	-3,31%	-1,61%
iShares USD Treasury Bond 1-3yr UCITS ETF (Acc)	7,03%	11,74%	13,65%
iShares J.P. Morgan USD Emerging Markets Bond UCITS ETF (Dist)	13,43%	4,53%	7,56%
	7,43%	4,16%	7,09%

Джерело: justETF

Товарні ETF займають проміжне положення між акційними та облігаційними ETF, де їхня середня дохідність за 5 років становить 56 %, що приблизно дорівнює 11 % на рік.

Назва фонду	1 рік	3 роки	5 років
iShares Bloomberg Roll Select Commodity Swap UCITS ETF USD	10,68%	31,53%	67,46%
Amundi Bloomberg Equal-weight Commodity ex-Agriculture UCITS ETF Acc	14,52%	23,56%	48,95%
WisdomTree Copper	14,74%	6,33%	56,06%
iShares Diversified Commodity Swap UCITS ETF	10,30%	21,83%	47,07%
UBS ETF (IE) CMCI Composite SF UCITS ETF (USD) A-acc	10,85%	33,43%	77,83%
L&G Multi-Strategy Enhanced Commodities UCITS ETF USD Accumulating	9,62%	40,02%	–
WisdomTree Brent Crude Oil	13,78%	63,25%	76,25%
WisdomTree WTI Crude Oil	14,27%	54,32%	17,45%
	12,35%	34,28%	55,87%

Джерело: justETF

Ризики ETF фондів

Хоча ETF фонди є ефективним інструментом для довгострокового інвестування, важливо розуміти, що вони не є безризиковими. Кожен інвестор повинен усвідомлювати такі ризики:

Ринковий ризик

ETF фонди залежать від ефективності базового активу або індексу. Якщо вартість ринку, який фонд копіює (наприклад, S&P 500 або Nasdaq), знижується, вартість інвестиції в ETF також зменшиться. Коливання на ринках можуть бути спричинені економічними кризами, політичними подіями чи несподіваними глобальними подіями.

Валютний ризик

Під час інвестування в ETF фонди, номіновані в іншій валюті (наприклад, у доларах США), коливання обмінного курсу можуть впливати на дохідність інвестиції. Якщо валюта фонду послабиться відносно національної валюти інвестора, це може знизити кінцевий прибуток.

Ліквідний ризик

Хоча ETF фонди зазвичай є ліквідними та торгуються на біржі, деякі менш популярні або вузькоспеціалізовані ETF можуть мати нижчий обсяг торгів. Це означає, що в разі необхідності ви можете не мати змоги швидко продати свої активи за бажаною ціною.

Концентраційний ризик

ETF фонди, орієнтовані на певний сектор, регіон або тип активів (наприклад, технологічні компанії), більш схильні до негативного розвитку в цій сфері. Такі фонди несуть вищий рівень ризику порівняно з широко диверсифікованими фондами.

Ризик відстеження індексу (Tracking Error)

ETF фонди намагаються копіювати ефективність певного індексу, проте на практиці можуть виникати відхилення через витрати на управління фондом, комісії або неправильне ребалансування портфеля.

Відсотковий ризик

ETF фонди, орієнтовані на облігації, чутливі до змін процентних ставок. Підвищення процентних ставок може зменшити вартість облігацій у портфелі та, відповідно, дохідність фонду.

Криптовалютні фонди як альтернатива ETF фондам

Криптовалютні фонди стають дедалі популярнішими та привертають увагу широкої громадськості. На відміну від прямої купівлі криптовалют, ці ETF поєднують безпеку традиційних інвестиційних інструментів із потенціалом зростання цифрових активів.

Ці фонди працюють аналогічно до класичних ETF фондів, тобто можуть відстежувати конкретну ціну криптовалюти (наприклад, Bitcoin) або бути індексними фондами, що включають кілька криптовалют, на основі яких розраховується вартість однієї частки. Також існують фонди, які зосереджуються не безпосередньо на криптовалютах, а на технології, що лежить в їх основі, — блокчейн. Такі фонди купують акції компаній, що працюють над розвитком та інноваціями в блокчейн-секторі.

Перевага криптовалютних ETF полягає в простому доступі — вам не потрібно відкривати рахунок на криптовалютній біржі, оскільки ці фонди можна придбати безпосередньо через вашого брокера або інвестиційну платформу.

ІНВЕСТУВАТИ З FUMBI

Додатковою перевагою є безпека, оскільки фонди управляються професіоналами та торгуються в регульованому середовищі, де ризик шахрайства мінімальний. Окрім цього, важливою перевагою є також диверсифікація, оскільки деякі криптовалютні ETF забезпечують доступ до кількох криптовалют, що допомагає знизити ризик у портфелі.

Ви, мабуть, запитуєте себе, коли варто розглянути інвестування в криптовалютні ETF. Ці фонди підходять для інвесторів, які хочуть:

• Отримати доступ до потенційного зростання криптовалют;
• Інвестувати в криптовалюти безпечно у регульованому середовищі;
• Уникнути технічної складності купівлі криптовалют;
• Диверсифікувати свій портфель.

Якщо ви вже знаєте, що належите до інвесторів, які не хочуть пропустити інновації у фінансовому світі та хочуть скористатися перевагами криптовалют, вас може зацікавити, де і як можна придбати криптовалюти або криптовалютні ETF.

Одним із чудових рішень як для початківців, так і для досвідчених інвесторів може бути Fumbi — компанія, яка пропонує продукт Fumbi Індекс Портфоліо, що вважається індексним фондом криптовалют. Fumbi Індекс Портфоліо складається з більш ніж 20 криптовалют, які разом становлять понад 80 % ринкової капіталізації всього крипторинку.

Унікальний Fumbi Алгоритм щодня переглядає та динамічно керує портфелем криптовалют, щоб якнайточніше копіювати зростання всього ринку, мінімізуючи ризик, пов’язаний із окремими криптоактивами. Склад портфеля також переглядається та коригується кожні три місяці, щоб інвестори вкладали кошти лише в найкращі перевірені криптовалюти з найбільшим потенціалом зростання.

Ваша інвестиція в цьому випадку захищена максимальним рівнем безпеки завдяки платформі зберігання Fireblocks, яка вважається одним із найбезпечніших рішень для зберігання криптовалют у світі. Усі криптовалюти знаходяться у вашій прямій власності, причому Fumbi виступає лише як керуючий, що гарантує вам повний контроль над вашими активами.

У що та як інвестувати з Fumbi

Fumbi пропонує можливість інвестувати в портфельні продукти, а також в окремі криптовалюти. Все залежить лише від вас і ваших уподобань — чи хочете ви інвестувати, наприклад, лише в Bitcoin, або ж хочете збалансувати Bitcoin іншими криптовалютами.

Якщо вас цікавлять криптовалюти і ви хотіли б у них інвестувати, Fumbi може стати для вас правильним рішенням. Інвестування доступне практично для кожного, адже через Fumbi ви можете інвестувати в криптовалюти вже від 50 €, і все це лише в кілька кліків.

БЕЗКОШТОВНА РЕЄСТРАЦІЯ

Огляд продуктів Fumbi

Інвестуйте з Fumbi безпечно, просто та всього в кілька кліків вже від 50 €.

ВИКОРИСТАЙТЕ ПОТЕНЦІАЛ КРИПТОВАЛЮТ