Bitcoin klesol na 75-tisíc EUR – čo sa deje na trhu kryptomien?

Cena kryptomeny Bitcoin v piatok dopoludnia klesla na úroveň 78 200 amerických dolárov (75 200 €), čo predstavuje najnižšiu valuáciu Bitcoinu od novembra 2024. Od začiatku tohto týždňa odpísal Bitcoin viac než 17-tisíc dolárov zo svojej hodnoty a naposledy sa okolo podobnej cenovej úrovne obchodoval ešte tesne pred vyhlásením výsledkov prezidentských volieb v Spojených štátoch. Analytici poukazujú na rastúce obavy z globálnej ekonomickej recesie a možnej obchodnej vojny ako hlavnú hnaciu silu výpredajov na trhu kryptomien.

Trumpove clá spôsobujú neistotu

Výpredaje na trhu kryptomien v posledných dňoch korelujú so správami o tom, že americký prezident Donald Trump plánuje zotrvať v uvalení ciel na dovoz z Kanady a Mexika. Neostalo to však len pri tom. Americký prezident Donald Trump počas tohto týždňa oznámil, že USA čoskoro zavedie clá na dovoz z Európskej únie (EÚ) vo výške 25 percent. Analytici a investori to vnímajú ako možné rozpútanie colnej vojny medzi najväčšími obchodnými partnermi, čo prináša na finančné trhy významnú dávku neistoty. 

Tieto kroky viedli investorov k presunu kapitálu k dlhodobým štátnym dlhopisom USA, ktoré sú v tomto smere považované za najmenej rizikové aktíva. Dokonca aj zlato, ktoré sa v neistých časoch považuje za dôveryhodného uchovávateľa hodnoty, kleslo počas posledných dvoch dní z historického maxima 2956 dolárov na hodnotu 2860 dolárov, čo odráža širšiu neistotu na finančných trhoch. Negatívny sentiment sa preniesol aj na akciové trhy, pričom index S&P 500 klesol za posledných 5 dní o vyše 4 %, zatiaľ čo Nasdaq klesol až o 7,3 %.

Americký prezident počas svojej kampane sľúbil vlnu pro-krypto opatrení, pričom sa zaviazal, že bude „prezidentom kryptomien“. Zaviazal sa vytvoriť národnú bitcoinovú rezervu, prepracovať krypto reguláciu a vymenoval podporovateľov kryptomien Howarda Lutnicka a Davida Sacksa na prominentné posty v rámci svojej administratívy. Jeho aktuálne kroky súvisiace s uvalením ciel však trhu kryptomien príliš neprospievajú.

Náladu investorov na kryptomenovom trhu narušila aj minulotýždňová správa, že Bybit, jedna z popredných kryptomenových búrz, bola hacknutá pravdepodobne hackermi zo Severnej Kórei, ktorým sa z burzy podarilo odcudziť aktíva v hodnote 1,5 miliardy dolárov. Ide o najväčší hack v sektore kryptomien v celej jeho histórii. Bybit však celú situáciu ustál bez väčších problémov a v súčasnosti to vyzerá tak, že burza dokázala nakúpiť späť odcudzené aktíva a funguje v štandardnom režime.

Chystá sa Bitcoin vyplniť CME gap?

Cenová úroveň, v ktorej sa Bitcoin v súčasnosti nachádza, púta výraznú pozornosť analytikov. Jednou z kľúčových úrovní, ktoré analytici v súčasnosti skúmajú, je takzvaný CME Gap – medzera, ktorá sa týka cenového nesúladu, ktorý vzniká zvyčajne medzi piatkovou uzatváracou cenou futures trhov na Chicago Mercantile Exchange (CME) a jeho otváracou cenou po víkende. Zatiaľ čo trh s kryptomenami funguje 24 hodín denne, 7 dní v týždni, futures trh CME Bitcoin dodržiava špecifické obchodné hodiny a cez víkendy zostáva zatvorený.  

Po víťazstve Donalda Trumpa vo voľbách zo 4. novembra 2024 vznikla na futures trhu presne takáto cenová medzera – zatiaľ čo CME Bitcoin uzavrel v piatok (8.11.2024) obchodný deň na úrovni 77 930 USD, cena Bitcoinu sa počas víkendu výrazne zvýšila. To viedlo k tomu, že CME Bitcoin otvoril svoj nasledujúci obchodný deň na cene 81 210 dolárov – čím na futures trhu vznikla nevyplnená medzera objednávok.

Zdroj: TradingView

Historicky sa viackrát ukázalo, že tieto cenové medzery sa nakoniec skôr či neskôr vyplnia. Tento proces sa častokrát považuje za prirodzené správanie trhu, ktoré odráža návrat k rovnováhe. Aj to môže byť jedným z dôvodov aktuálneho poklesu – trh sa jednoducho vrátil vyplniť medzeru, ktorá vznikla v novembri pred ďalším rastom.

Červený február pre spotové ETF

Aktuálny cenový vývoj na Bitcoine koreluje so správaním investorov, ktorí do Bitcoinu investujú prostredníctvom spotových ETF. Od začiatku februára zaznamenal Bitcoin len 4 dni, počas ktorých prúdili prostriedky do spotových BTC ETF. Na druhej strane, február sa zatiaľ ukázal ako najhorší mesiac z hľadiska úspešnosti Bitcoinových ETF – v tomto mesiaci zaznamenal Bitcoin zatiaľ až 13 dní s odlivom kapitálu. Celkovo bol prílev do BTC ETF vo februári vo výške 644 miliónov dolárov, zatiaľ čo odlivy činili viac než 4,2 miliardy dolárov. Netto tok bol teda negatívny, s čistým odlivom presahujúcim 3,6 miliardy dolárov. Celkové čisté aktíva bitcoinových ETF tak klesli pod hranicu 100 miliárd USD. 

Zdroj: Farside

Fear and Greed Index na úrovniach z roku 2022

Kryptomenový Fear & Greed Index dosiahol vo štvrtok úroveň 10 bodov zo 100 , čo predstavuje pásmo silného strachu na trhu kryptomien. Naposledy bola takáto úroveň zaznamenaná ešte v júni 2022, keď sa Bitcoin obchodoval za zhruba 20 000 amerických dolárov. Index strachu a chamtivosti využíva mnoho investorov ako indikátor pri svojom obchodovaní – keď sa trh nachádza v strachu, znamená to priležitosť na nákup, zatiaľ čo pásmo chamtivosti signalizuje možné prehriatie trhu. Ešte v novembri 2024 sa index nachádzal na úrovni 94 bodov zo 100, no sentiment sa v priebehu troch mesiacov úplne otočil.

Zdroj: Fear & Greed Index

Manažujte svoje investície s funkciami Zaistenie zisku a Obmedzenie straty

Vedeli ste, že s Fumbi môžete mať väčšiu kontrolu nad svojimi investíciami? V našom produkte Vlastná Voľba máte možnosť prístupu k pokročilým funkciám Zaistenie zisku (Take Profit) a Obmedzenie straty (Stop Loss), ktoré vám pomôžu efektívne riadiť riziko a maximalizovať výnosy:

🔹 Zaistenie zisku (Take Profit) – nastavte si cenovú úroveň, pri ktorej sa vaša investícia automaticky predá so ziskom. Nemusíte neustále sledovať trh, Fumbi sa o to postará za vás.

🔹Obmedzenie straty (Stop Loss) – ochráňte svoj kapitál pred výraznými stratami. Ak cena kryptomeny klesne na vašu nastavenú hranicu, investícia sa automaticky predá, čím minimalizujete riziko ďalších poklesov.

Aj pri aktuálnych poklesoch na trhu sa ukázalo, že využitie funkcie Stop Loss môže byť veľmi efektívne pri riadení vašich investícií. Vďaka týmto funkciám môžete investovať s väčším pokojom a efektívnejšie reagovať na vývoj trhu. Vyskúšajte náš produkt Vlastná Voľba a manažujte svoje investície inteligentne!