DCA (Dollar Cost Averaging): Перевірена інвестиційна стратегія

Постійне відстеження цін та спроби активного трейдингу можуть бути для багатьох інвесторів дуже стресовою та витратною за часом діяльністю, яка водночас не є такою простою, як може здаватися на перший погляд. Спроби активної торгівлі й таймінгу ринку часто закінчуються збитками, а за дослідженнями таймінг ринку в довгостроковій перспективі призводить до гірших інвестиційних результатів.

На щастя, існують різні інвестиційні стратегії пасивного характеру, які є ефективними, простішими та менш затратними за часом. Однією з них є стратегія Dollar Cost Averaging (DCA), яка належить до найпопулярніших пасивних інвестиційних стратегій.

Що таке DCA?

Dollar Cost Averaging (DCA), також відома як усереднення доларових витрат, — це інвестиційна стратегія, метою якої є зменшення впливу волатильності під час купівлі активів. Ця стратегія передбачає купівлю окремого активу або портфеля активів на однакову суму у фіатних грошах через регулярні проміжки часу.

Основна передумова цієї інвестиційної стратегії полягає в тому, що інвестиція не піддається такій волатильності, як одноразове вкладення. Купівлі через регулярні інтервали усереднюють вхідну ціну, і в довгостроковій перспективі ця стратегія знижує негативний вплив та ризик невдалого входу на ринок.

Чому варто інвестувати за стратегією DCA?

• DCA усуває потребу в таймінгу ринку: DCA дозволяє розподіляти інвестиції на кілька періодів і поступово купувати активи. Таким чином, немає потреби визначати або аналізувати оптимальний момент входу на ринок. Таймінг ринку — дуже складна діяльність навіть для досвідчених та професійних інвесторів.
• DCA не вимагає великої початкової інвестиції: Оскільки стратегія DCA базується на менших, але регулярних покупках, не потрібно мати велику суму капіталу одночасно. Ця стратегія особливо зручна, якщо ви не відчуваєте себе комфортно, інвестуючи всі свої заощадження в криптовалюти, але натомість щомісяця відкладаєте невелику частину зарплати та інвестуєте її.
• DCA зменшує вплив емоційних реакцій: Інвестування часто супроводжується емоціями, такими як страх чи, навпаки, сильна жадібність. DCA допомагає усунути ці реакції, розподіляючи інвестиції в часі на менші частини та уникаючи великих покупок одночасно. Це дозволяє інвестору бути більш дисциплінованим і раціональним.
• DCA знижує ризик інвестування: Інвестування за допомогою DCA розподіляє ризик входу на ринок. Замість того щоб вкласти велику суму одноразово та ризикувати входом у момент високих цін, DCA інвестує менші суми регулярно. Це зменшує вплив коливань цін і ризик входу саме на піку ринкового циклу.
• DCA уникає прогнозів та спекуляцій: Інвестування за допомогою DCA ґрунтується на регулярних і систематичних покупках активів без потреби прогнозувати майбутні рухи ринку. Це дозволяє уникнути спекуляцій та досягти стабільніших результатів у довгостроковій перспективі.
• DCA використовує переваги низьких цін: DCA забезпечує регулярні інвестиції, що означає, що під час падіння ринку ви купуєте більше криптовалют за нижчою ціною. Ця стратегія використовує можливості, які надає ринок, і дозволяє інвестору купувати навіть у моменти падіння, підвищуючи потенціал прибутків у довгостроковій перспективі.

Водночас важливо усвідомлювати, що стратегія DCA не гарантує прибутку й не усуває ризики повністю. Проте вона може бути підходящою для тих, хто хоче інвестувати довгостроково та прагне уникнути емоційних інвестиційних рішень.

Практичний приклад DCA

Припустимо, у нас є 5 000 € і ми вирішуємо інвестувати в Біткойн за допомогою стратегії DCA у січні протягом наступних 5 місяців. Ціна Біткойна на початку січня становить 20 000 €.

• На початку січня ми купуємо Біткойн на 1 000 €, отримуємо 0,05 BTC за курсом 1 BTC = 20 000 €.
• У лютому ціна Біткойна становить 18 000 €. На початку лютого ми купуємо Біткойн на 1 000 €, отримуємо 0,0555 BTC за курсом 1 BTC = 18 000 €.
• У березні ціна Біткойна становить 22 000 €. На початку березня ми купуємо Біткойн на 1 000 €, отримуємо 0,0454 BTC за курсом 1 BTC = 22 000 €.
• У квітні ціна Біткойна становить 17 000 €. На початку квітня ми купуємо Біткойн на 1 000 €, отримуємо 0,0588 BTC за курсом 1 BTC = 17 000 €.
• У травні ціна Біткойна становить 19 000 €. На початку травня ми купуємо Біткойн на 1 000 €, отримуємо 0,0526 BTC за курсом 1 BTC = 19 000 €.

З модельної ситуації випливає наступне:

• Якби ми купили Біткойн одноразово на 5 000 € за ціною 20 000 € за BTC, ми б отримали всього 0,25 BTC.
• За стратегією DCA ми протягом 5 місяців здійснили 5 покупок по 1 000 €, накопичивши загалом 0,2623 BTC.

Стратегія одноразової покупки: Якби ми вирішили продати Біткойн при зростанні цін у майбутньому, це виглядало б так:

Стратегія DCA: Якби ми вирішили продати Біткойн при зростанні цін у майбутньому, це виглядало б так:

Інвестування за допомогою стратегії DCA в модельній ситуації дозволило нам накопичити на 0,0123 BTC більше, ніж одноразова інвестиція за ціною 20 000 €. При продажу накопичених BTC за ціною 60 000 € за BTC стратегія DCA принесла б на 7,38 % більше чистого прибутку (738 €), ніж одноразова покупка.

Обмеження

Хоча стратегія DCA може бути дуже корисним інструментом, вона має і свої обмеження. Найбільше з них полягає в тому, що коли ринок перебуває у фазі bull market (ціни активів зростають), стратегія DCA може принести інвесторам нижчий дохід, ніж одноразова велика інвестиція.

Однак більшість звичайних інвесторів часто не мають великого обсягу капіталу для одноразових інвестицій, але можуть регулярно інвестувати менші суми в довгостроковій перспективі, наприклад, із кожної зарплати. У такому випадку DCA виявляється підходящою стратегією для усереднення цін входу.

Калькулятор DCA

На сайті www.dcabtc.com можна знайти зручний калькулятор усереднення витрат у доларах для Біткойна. Там можна налаштувати суму, часовий горизонт чи інтервали покупок і створити власні симуляції, які покажуть, як у часі розвивалися б різні стратегії DCA.

Ви також можете використовувати DCA у Fumbi

Інвестувати в криптовалюти за допомогою стратегії DCA через Fumbi дуже просто. Завдяки функції Автоматичний депозит ви можете регулярно інвестувати в будь-який з наших продуктів дуже легко та безпечно.

Якщо ви хочете спробувати регулярне інвестування в криптовалюти через Автоматичний депозит, ви можете налаштувати його у Fumbi Кредит. З Автоматичним депозитом через Fumbi Кредит ви можете автоматично інвестувати фіксовану суму грошей у вибраний продукт Fumbi з регулярними інтервалами.